Les marchés hôteliers de l'ouest du Canada, y compris Vancouver, Calgary et Edmonton, sont prêts pour une 2023 stable étant donné la résilience inhérente des hôtels dans les provinces de la Colombie-Britannique et de l'Alberta.
Lors d'un webinaire organisé par CoStar axé sur les perspectives d'accueil pour l'ouest du Canada, deux analystes et deux hôteliers ont partagé leurs attentes pour la région.
Carl Gomez, économiste en chef de CoStar et responsable des analyses de marché pour le Canada, a déclaré qu'une récession modérée est susceptible de se produire dans le pays en 2023, mais dans l'ensemble, les hôtels de l'Ouest canadien ont obtenu de meilleurs résultats que le reste du pays depuis le début de la pandémie. Le marché hôtelier de l'Alberta, en particulier, a reçu un grand coup de pouce à mesure que les marchés du pétrole et du gaz se sont redressés.
"Une partie de la raison pour laquelle l'Alberta surpasse ... est simplement due à l'orientation de son économie, qui est très orientée vers le pétrole et le gaz, qui se porte assez bien", a-t-il déclaré.
Sur le front de la main-d'œuvre, Gomez a déclaré que les suppressions d'emplois dans les secteurs de la technologie et du financement vont probablement stimuler le bassin d'employés qui peuvent être recrutés dans l'industrie hôtelière.
"Il y a eu des difficultés à ramener des gens dans l'industrie, des contraintes de coûts et des choses comme ça. Donc, le marché du travail n'est pas aussi serré qu'il semble l'être", a-t-il dit.
Laura Baxter, directrice de l'analyse de l'hôtellerie pour le Canada de CoStar, a déclaré que les hôteliers canadiens ont bénéficié de l'inflation élevée dans tout le pays en 2022, car ils ont maintenu les tarifs des chambres élevés plutôt que de les sabrer pour chasser l'occupation.
"Non seulement les hôteliers ont réagi à l'environnement inflationniste élevé, mais ils n'ont pas non plus réduit les tarifs pour générer la demande", a déclaré Baxter.
Carrie Russell, associée directrice principale chez HVS Canada, basée à Vancouver, a déclaré qu'elle examine de près les performances des hôtels pour détecter tout signe de ralentissement de la demande, ce qui pourrait indiquer une récession.
"Si la demande ralentit parce que nous entrons dans une période de récession, les hôtels vont-ils être en mesure de maintenir ce taux ?" a-t-elle déclaré. "Sur la période historique, si vous regardez en arrière, les tarifs hôteliers dépassent généralement l'inflation. Donc, si nous avons une autre année forte de croissance inflationniste dans l'économie, il est très probable que les hôtels vont être en mesure d'atteindre ou de dépasser cette croissance des taux. "
La hausse de la demande intérieure de loisirs a porté l'industrie hôtelière du Canada tout au long de l'année, mais les hôtels dans les marchés urbains qui sont généralement plus dépendants de la demande de groupe sont restés à la traîne, a déclaré Baxter.
"Dans l'ensemble, nous avons assisté à une reprise remarquable en 2022, mais comme nous regardons vers l'avenir et entrons dans une récession probable, il y a des questions entourant le maintien de cette croissance ou son recul", a déclaré Baxter.
Du côté positif, l'industrie hôtelière du Canada devrait bénéficier d'une croissance lente de l'offre, et Baxter a ajouté que les marchés hôteliers de la Colombie-Britannique sont encore sous-approvisionnés.
"Dans l'ensemble, nous avons vu le pipeline se contracter avec moins de démarrages de projets plus tôt dans la pandémie, ce qui était principalement dû à la montée en flèche des coûts des matériaux et aussi au coût des emprunts en hausse", a-t-elle déclaré. "Nous nous attendons à une pression limitée du côté de l'offre au cours de la prochaine année ou peut-être même des deux prochaines années."
Duncan Chiu, directeur principal du développement de l'hébergement pour l'Ouest canadien chez Marriott International, a déclaré que les contraintes sur le développement hôtelier se sont quelque peu allégées.
"Dans l'ensemble, ça s'améliore", a déclaré Chiu. "Je ne pense pas que ça va devenir aussi mauvais que pendant la pandémie, et si c'est le cas, nous avons appris à gérer, donc c'est un point positif. Nous voyons les mises en chantier d'hôtels s'améliorer."
Chiu a déclaré qu'il y a encore des incertitudes pour les promoteurs hôteliers autour de l'inflation et du coût plus élevé de la dette. En fin de compte, il faudra un certain temps pour que la chaîne d'approvisionnement se "rééquilibre", a-t-il dit.
"Mais la bonne nouvelle de notre point de vue est que nous n'avons pas vu beaucoup de projets sortir du pipeline. Cela témoigne en quelque sorte de la conviction des propriétaires dans les marchés sur lesquels ils investissent et ils peuvent voir au-delà des défis", a déclaré Chiu. "Les coûts des matériaux de construction et des conteneurs d'expédition ont baissé, mais les délais de livraison des principaux matériaux de construction et des éléments d'infrastructure restent difficiles à respecter. Je dirais que les coûts totaux de construction sont toujours en hausse à deux chiffres, probablement de l'ordre de 20 % par rapport à l'année précédente. Mais encore une fois, je dirais que dans l'ensemble, nous avons une tendance dans la bonne direction."
Alors que les politiques environnementales, sociales et de gouvernance sont le sujet de conversation de l'industrie hôtelière, Chiu a déclaré que le développement durable des hôtels au Canada est un peu en retard par rapport aux États-Unis. Cela ne signifie pas que les clients ne le recherchent pas.
"Beaucoup d'entreprises et d'organismes gouvernementaux commencent à exiger que leur personnel sélectionne des hôtels qui ont pratiqué ou offrent certaines de ces initiatives de durabilité. Vous le voyez dans les [demandes de propositions]. Il faut cocher la case", a-t-il déclaré. "Du côté des prêteurs, la conversation sur l'ESG se déroule pour l'instant davantage aux États-Unis, mais elle commencera probablement à s'étendre au Canada. Je pense que ce sera en quelque sorte dirigé par les prêteurs et que nous verrons plus d'activité le moment venu."
Obstacles au développement des hôtels de luxe
Russell a qualifié le segment des hôtels à service sélectif de "pain et beurre" de l'industrie hôtelière canadienne en raison de son modèle d'exploitation allégé. Elle a ajouté qu'il a été un peu plus difficile pour le développement des hôtels de luxe de décoller.
"Il est difficile de faire du luxe au Canada", a déclaré Russell. "Le développement qui s'était produit dans le centre-ville de Vancouver et qui était lié au luxe était à usage mixte, et c'était la partie résidentielle - l'ascenseur que vous obteniez sur la composante résidentielle - qui rendait le projet global logique. Nos tarifs ne sont tout simplement pas assez élevés pour commander les niveaux de rentabilité dont vous avez besoin pour que le luxe fonctionne."
La saisonnalité est un autre obstacle à toute sorte de boom des hôtels de luxe au Canada, a ajouté Mme Russell.
"Vous pouvez avoir certains marchés qui peuvent commander cette clientèle de luxe et obtenir ces tarifs extrêmement élevés dont vous avez besoin pour que tout cela fonctionne, mais vous ne pouvez le faire que pendant une saison vraiment courte", a-t-elle dit. "Il peut y avoir des stations balnéaires où il y a une certaine demande pour le luxe, mais je pense que c'est un défi. Il s'agit plutôt de personnes fortunées qui veulent posséder des hôtels de luxe ou des résidences à usage mixte."
Les marques de style de vie ont trouvé une meilleure traction dans les marchés urbains du Canada, a déclaré Chiu.
"Ce sont des marques qui sont un peu plus uniques... qui s'éloignent un peu de la sorte traditionnelle d'hôtel à grande surface, de style centre de congrès", a déclaré Chiu. "Ces marques sont généralement plus performantes et sont capables d'atteindre un taux de remplissage plus élevé, ce qui est de bon augure pour l'ensemble du projet. Vous avez besoin de ces marques pour que ces projets hôteliers aient un sens dans les marchés urbains au Canada."